1.含義：是指使用資產(chǎn)的一方(承租人)通過簽訂資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓合同，從出售資產(chǎn)的一方(出租人)處取得資產(chǎn)使用權(quán)的交易。

特點(diǎn)：所有權(quán)與使用權(quán)分離，融資與融資相結(jié)合，分期返還租金。

二。租賃的分類：經(jīng)營租賃和融資租賃。

三。融資租賃的基本形式

基本形式包括直接租賃、售后回租和杠桿租賃。

(1)直接租賃。直接租賃是融資租賃的主要形式。承租人申請租賃時(shí)，出租人按照承租人的要求購買，然后出租給承租人。

(2)售后回租。售后回租是指承租人因急需資金等各種原因向出租人出售資產(chǎn)的使用權(quán)，然后以租賃的形式原封不動地從出租人處租回。在這份租賃合同中，除了資產(chǎn)所有者的名稱發(fā)生了變化，其余情況保持不變。

(3)杠桿租賃。杠桿租賃是指涉及承租人、出租人和資金出借人的融資租賃業(yè)務(wù)。一般來說，當(dāng)涉及的資產(chǎn)價(jià)格昂貴時(shí)，出租方只投入部分資金，通常為資產(chǎn)價(jià)值的20% ~ 40%，其余資金通過資產(chǎn)抵押擔(dān)保向第三方(通常為銀行)申請貸款。然后，租賃公司將購買的設(shè)備租賃給承租人，并用收取的租金償還貸款。這項(xiàng)資產(chǎn)的所有權(quán)屬于出租人。出租人既是債權(quán)人又是債務(wù)人。如果出租人不能按時(shí)償還貸款，資產(chǎn)的所有權(quán)將轉(zhuǎn)移給資金出借人。

四。融資租賃租金的計(jì)算

1.決定租金的因素

2.租金支付方式

租金通常分期支付，具體類型有：

(1)按繳費(fèi)間隔，可分為年繳、半年繳、季繳、月繳。

(2)根據(jù)期初和期末的支付情況，分為預(yù)付租金和后付租金兩種。

(3)根據(jù)每次支付的金額，可分為等額支付和不等額支付。

【提示】實(shí)踐中，租賃公司與租賃公司約定的租金支付方式，多為支付后支付等額年金。

3.租金的計(jì)算

折扣率通常根據(jù)利率和租賃費(fèi)率確定。

動詞（verb的縮寫）融資租賃的融資特征

優(yōu)點(diǎn)：在缺乏資金的情況下，可以快速獲得所需資產(chǎn)；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)小，財(cái)務(wù)優(yōu)勢明顯(借雞生蛋，賣蛋還錢)；條件有限；可以延長融資期限(相對于貸款)；規(guī)避設(shè)備過時(shí)的風(fēng)險(xiǎn)。

缺點(diǎn)：

資本成本高。租金通常遠(yuǎn)高于銀行貸款或債券所承擔(dān)的利息，總租金通常高于設(shè)備價(jià)值的30%。

不及物動詞融資租賃的功能和分類

(一)融資租賃的功能

1.融資功能。融資功能是融資租賃業(yè)務(wù)最基本的功能。租賃業(yè)務(wù)本身是一種以實(shí)物為載體的融資手段，是承租人擴(kuò)大投資、進(jìn)行技術(shù)改造、實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)變現(xiàn)、增加資產(chǎn)流動性、減輕債務(wù)負(fù)擔(dān)的有效融資渠道。對于融資租賃公司來說，融資功能是否充分發(fā)揮，對其效益起著至關(guān)重要的作用。融資公司不僅可以利用財(cái)務(wù)杠桿匹配部分信貸資金，還可以通過選擇租賃項(xiàng)目，使資金運(yùn)作達(dá)到最佳狀態(tài)。融資功能使承租人能夠用最少的資金擴(kuò)大企業(yè)的投資，利用融資租賃進(jìn)行融資、擴(kuò)大生產(chǎn)和進(jìn)行技術(shù)改造等。

2.融化功能。融資功能是融資租賃業(yè)務(wù)區(qū)別于其他融資方式的特點(diǎn)。在市場經(jīng)濟(jì)條件下，由于市場參與者享有的信息資源不平衡，承租人無力購買賣方的商品，而出租人的買租行為使商品在不同的市場參與者之間自由流動。

3.投資功能。在現(xiàn)代生產(chǎn)條件下，面對豐富的市場信息，沒有專業(yè)經(jīng)驗(yàn)的投資者很難對企業(yè)價(jià)值做出準(zhǔn)確的判斷，從而增加了投資的盲目性。由于其特殊的資源優(yōu)勢，金融租賃公司有能力找到合適的投資機(jī)會。租賃公司作為載體，可以通過吸收股東投資、借款、發(fā)債、上市等融資手段，拉動銀行貸款，吸收社會投資。同時(shí)，租賃公司利用銀行資金開展租賃業(yè)務(wù)，可以減少銀行直接向企業(yè)發(fā)放的固定資產(chǎn)貸款，增加資產(chǎn)流動性，降低銀行信用風(fēng)險(xiǎn)，增加投資。更重要的是，政府財(cái)政部門可以根據(jù)國家產(chǎn)業(yè)政策，充分利用自有資金、信貸和政府集中采購的杠桿作用，通過租賃公司盤活資產(chǎn)、籌集資金，從而擴(kuò)大財(cái)政政策的多重效應(yīng)，加強(qiáng)國家對基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和支柱產(chǎn)業(yè)的投入。

4.資產(chǎn)管理功能。資產(chǎn)管理功能來源于租賃財(cái)產(chǎn)所有權(quán)和使用權(quán)的分離。在市場經(jīng)濟(jì)條件下，金融租賃公司可以幫助經(jīng)營困難的企業(yè)盤活資產(chǎn)，物盡其用，真正實(shí)現(xiàn)企業(yè)的增值。

(二)融資租賃分類

根據(jù)融資租賃項(xiàng)目的復(fù)雜程度和運(yùn)作方式，融資租賃一般可分為以下幾類：

1.簡單的融資租賃。簡單融資租賃是融資租賃最簡單的交易形式，即涉及三方(出租人、承租人、供應(yīng)商)，由兩個(gè)合同(融資租賃合同和供貨合同)組成的綜合性交易。簡單的融資租賃是所有融資租賃交易的基礎(chǔ)。簡單的融資租賃交易有以下特點(diǎn)：一般有三方(出租人、承租人、供應(yīng)商)參與其中，一般由兩個(gè)合同(融資租賃合同和購買合同)組成；租賃物由承租人選擇；租賃物的所有權(quán)屬于出租人，但所有權(quán)中的占有和使用權(quán)(占有、使用、收益、處分)轉(zhuǎn)移給承租人；出租人對租賃物的缺陷不承擔(dān)責(zé)任；承租人在占有和使用租賃物期間，應(yīng)對租賃物進(jìn)行規(guī)范的維護(hù)和維修，并承擔(dān)與租賃物相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)；《融資租賃合同》結(jié)束后，承租人保留租賃物用于購買。租賃的所有權(quán)從出租人轉(zhuǎn)移給承租人。

2.售后回租。售后回租是指租賃物所有人將租賃物出售給融資租賃公司，然后與融資租賃公司簽訂售后回租合同，按照約定條件按時(shí)支付租金使用租賃物。

售后回租有幾個(gè)顯著的特點(diǎn)： ①租賃物是必不可少的形式要件。租賃公司首先要對租賃物存在的合法性和原所有權(quán)的真實(shí)性進(jìn)行審查，然后簽訂租賃物的《售后回租合同》，取得租賃物的所有權(quán)；②《售后回租合同》實(shí)際上是《購買合同》和《融資租賃合同》（回租合同）一體化的結(jié)果；③回租行為對租賃物的實(shí)際占有和實(shí)際使用不發(fā)生影響；④回租的目的是為了解決承租人的自有資金或流動資金不足。

3、委托租賃。委托租賃是指出租人接受委托人的資金或租賃物，根據(jù)委托人的要求向承租人辦理的融資租賃業(yè)務(wù)。在租賃期內(nèi)，租賃物的所有權(quán)歸委托人，出租人代理管理并收取傭金。在委托租賃中，增加了委托人和一份委托代理合同，可以是資金委托，也可以是委托人限制的租賃物。 委托租賃常用于下列情況：一是委托人不具備出租人資格，對租賃業(yè)務(wù)不熟悉；二是委托人與受托出租人、承租人在不同地區(qū)或國家，沒有條件親自管理，只好交給受托人。委托租賃實(shí)際上是具有資產(chǎn)管理功能，可以幫助企業(yè)利用閑置設(shè)備，提高設(shè)備利用率。

4、杠桿租賃。杠桿租賃是一個(gè)包括承租人、設(shè)備供應(yīng)商、出租人和長期貸款人的比較復(fù)雜的融資租賃形式。在杠桿租賃交易中，出租人、承租人、設(shè)備供應(yīng)商簽訂融資租賃合同的買賣協(xié)議和租賃協(xié)議，出租人往往只付少部分租賃物購置款項(xiàng)，其余的資金通過將上述協(xié)議抵押給金融機(jī)構(gòu)，由金融機(jī)構(gòu)提供無追索權(quán)貸款獲得（即規(guī)定貸款者只能從租金和設(shè)備留置權(quán)中得到償還，對出租人的其他資產(chǎn)沒有追索權(quán)），收回的租金必須首先償還貸款本息。當(dāng)一家金融機(jī)構(gòu)無法承擔(dān)巨額融資時(shí)，出租人還可以委托信托機(jī)構(gòu)通過面向多家金融機(jī)構(gòu)發(fā)行信托憑證的方式來籌措。

5、廠商租賃。廠商租賃是一種由機(jī)械設(shè)備的制造商或經(jīng)銷商，對選定本企業(yè)生產(chǎn)或經(jīng)銷的機(jī)械設(shè)備的購買者，即最終用戶，通過為其提供租賃融資，將設(shè)備交付給用戶使用的租賃銷售方式。設(shè)備的使用者在取得設(shè)備時(shí)無需一次性付清貨款，只需在隨后的租期內(nèi)支付相應(yīng)租金，即可獲得設(shè)備的使用權(quán)。這種方式實(shí)際上是租賃銷售的方式，既使企業(yè)擴(kuò)大了銷售，也為企業(yè)提供了融資途徑，是當(dāng)前許多國家大力發(fā)展的一種融資租賃方式。

七、融資租賃業(yè)務(wù)的基本交易流程

（一）經(jīng)營租賃的交易流程

交易流程解釋：①租賃公司與承租人簽署經(jīng)營性租賃協(xié)議；②租賃公司與銀行簽署貸款協(xié)議，保險(xiǎn)權(quán)益轉(zhuǎn)讓協(xié)議，設(shè)備抵押協(xié)議；③承租人根據(jù)協(xié)議安排向租賃公司支付保證金；④租賃公司與供應(yīng)商簽署設(shè)備采購協(xié)議；⑤銀行向租賃公司提供資金，租賃公司向供應(yīng)商付款購買設(shè)備；⑥設(shè)備提供商向租賃公司提交設(shè)備，租賃公司將設(shè)備出租于承租人；⑦承租人按照經(jīng)營性租賃協(xié)議向租賃公司支付租金，租賃公司向銀行還本付息； ⑧租賃期結(jié)束，承租人向租賃公司返還設(shè)備，租賃公司根據(jù)設(shè)備耗損程度確定抵扣保證金數(shù)額，多余部分返還承租人（若押金不足，公司將向承租人追繳不足部分）。

（二）簡單融資租賃的交易流程

交易流程解釋：①承租人與供應(yīng)商簽署設(shè)備采購協(xié)議；②承租人與融資租賃公司簽署融資租賃協(xié)議，購買合同轉(zhuǎn)讓協(xié)議，保險(xiǎn)權(quán)益轉(zhuǎn)讓協(xié)議，設(shè)備遠(yuǎn)期回購協(xié)議；③融資租賃公司與銀行簽署貸款協(xié)議，設(shè)備抵押協(xié)議，租賃權(quán)益轉(zhuǎn)讓協(xié)議，保險(xiǎn)權(quán)益再轉(zhuǎn)讓協(xié)議；擔(dān)保人與銀行簽署擔(dān)保協(xié)議；④銀行向融資租賃公司提供資金，融資租賃公司向設(shè)備提供商購買設(shè)備；⑤供應(yīng)商向融資租賃公司提供設(shè)備，融資租賃公司將設(shè)備租賃給承租人；⑥承租人按照融資租賃協(xié)議規(guī)定定期向融資租賃公司支付租金，融資租賃公司向銀行還本付息；⑦租賃期結(jié)束，承租人與融資租賃公司按照設(shè)備遠(yuǎn)期回購協(xié)議規(guī)定交易租賃物，實(shí)現(xiàn)設(shè)備產(chǎn)權(quán)向承租人的轉(zhuǎn)移。

（三）售后回租的交易流程

操作流程解釋：①融資租賃公司與承租人簽署售后回租協(xié)議；②融資租賃公司與銀行簽署貸款協(xié)議，擔(dān)保人與銀行簽署擔(dān)保協(xié)議；③融資租賃公司與承租人簽署設(shè)備買賣協(xié)議，保險(xiǎn)權(quán)益轉(zhuǎn)讓協(xié)議；④融資租賃公司與銀行簽署抵押協(xié)議，保險(xiǎn)權(quán)益再轉(zhuǎn)讓協(xié)議；⑤銀行向融資租賃公司提供資金，融資租賃公司向承租人付款購買設(shè)備；⑥承租人按照售后回租協(xié)議向融資租賃公司支付租金，融資租賃公司向銀行還本付息。

相關(guān)問答：融資租賃是什么？

融資租賃，指出租人根據(jù)承租人(用戶) 的請求，與第三方(供貨商) 訂立供貨合同，根據(jù)此合同，出租人出資購買承租人選定的設(shè)備。同時(shí)，出租人與承租人訂立一項(xiàng)租賃合同，將設(shè)備出租給承租人，并向承租人收取一定的租金。

融資租賃方式分類：

1、簡單融資租賃

簡單融資租賃，也成直接融資租賃。是指由承租人選擇需要購買的租賃物件，出租人通過對租賃項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)評估后出租租賃物件給承租人使用。在整個(gè)租賃期間承租人沒有所有權(quán)但享有使用權(quán)，并負(fù)責(zé)維修和保養(yǎng)租賃物件。出租人對租賃物件的好壞不負(fù)任何責(zé)任，設(shè)備折舊在承租人一方。

2、經(jīng)營性租賃

在融資租賃的基礎(chǔ)上計(jì)算租金時(shí)留有超過10%以上的余值，租期結(jié)束時(shí)，承租人對租賃物件可以選擇續(xù)租、退租、留購。出租人對租賃物件可以提供維修保養(yǎng)，也可以不提供，會計(jì)上由出租人對租賃物件提取折舊。

3、項(xiàng)目融資租賃

承租人以項(xiàng)目自身的財(cái)產(chǎn)和效益為保證，與出租人簽訂項(xiàng)目融資租賃合同，出租人對承租人項(xiàng)目以外的財(cái)產(chǎn)和收益無追索權(quán)，租金的收取也只能以項(xiàng)目的現(xiàn)金流量和效益來確定。出賣人（即租賃物品生產(chǎn)商）通過自己控股的租賃公司采取這種方式推銷產(chǎn)品，擴(kuò)大市場份額。

4、回租融資租賃

回租租賃是指設(shè)備的所有者先將設(shè)備按市場價(jià)格賣給出租人，然后又以租賃的方式租回原來設(shè)備的一種方式。設(shè)備所有者可將出售設(shè)備的資金大部分用于其他投資，把資金用活，而少部分用于繳納租金。回租租賃業(yè)務(wù)主要用于已使用過的設(shè)備。

5、杠桿融資租賃

杠桿租賃的做法類似銀團(tuán)貸款，是一種專門做大型租賃項(xiàng)目的有稅收好處的融資租賃，主要是由一家租賃公司牽頭作為主干公司，為一個(gè)超大型的租賃項(xiàng)目融資。杠桿租賃，一般用于飛機(jī)、輪船、通訊設(shè)備和大型成套設(shè)備的融資租賃。

6、委托租賃

一種方式是擁有資金或設(shè)備的人委托非銀行金融機(jī)構(gòu)從事融資租賃，第一種出租人同時(shí)是委托人，第二出租人同時(shí)是受托人。第二種方式是出租人委托承租人或第三人購買租賃物，出租人根據(jù)合同支付貨款，又稱委托購買融資租賃。

擴(kuò)展資料

融資租賃是融資方式的一種，其他常見得融資方式包括：

1、銀行貸款

銀行是企業(yè)最主要的融資渠道。按資金性質(zhì)，分為流動資金貸款、固定資產(chǎn)貸款和專項(xiàng)貸款三類。專項(xiàng)貸款通常有特定的用途，其貸款利率一般比較優(yōu)惠，貸款分為信用貸款、擔(dān)保貸款和票據(jù)貼現(xiàn)。

2、股票籌資

股票沒有還本付息的壓力，籌資風(fēng)險(xiǎn)較小。股票市場可促進(jìn)企業(yè)轉(zhuǎn)換經(jīng)營機(jī)制，真正成為自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧、自我發(fā)展、自我約束的法人實(shí)體和市場競爭主體。同時(shí)，股票市場為資產(chǎn)重組提供了廣闊的舞臺，優(yōu)化企業(yè)組織結(jié)構(gòu)，提高企業(yè)的整合能力。

3、債券融資

企業(yè)債券，也稱公司債券，是企業(yè)依照法定程序發(fā)行、約定在一定期限內(nèi)還本付息的有價(jià)證券，表示發(fā)債企業(yè)和投資人之間是一種債權(quán)債務(wù)關(guān)系。債券持有人不參與企業(yè)的經(jīng)營管理，但有權(quán)按期收回約定的本息。企業(yè)債券與股票一樣，同屬有價(jià)證券，可以自由轉(zhuǎn)讓。

5、海外融資

企業(yè)可供利用的海外融資方式包括國際商業(yè)銀行貸款、國際金融機(jī)構(gòu)貸款和企業(yè)在海外各主要資本市場上的債券、股票融資業(yè)務(wù)。

6、典當(dāng)融資

典當(dāng)是以實(shí)物為抵押，以實(shí)物所有權(quán)轉(zhuǎn)移的形式取得臨時(shí)性貸款的一種融資方式。典當(dāng)行則不問貸款的用途，錢使用起來十分自由。周而復(fù)始，大大提高了資金使用率。

擴(kuò)展資料來源：百度百科-融資租賃

擴(kuò)展資料來源：百度百科-融資方式

根據(jù)《租賃》準(zhǔn)則的規(guī)定，風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的轉(zhuǎn)移具體有五個(gè)標(biāo)準(zhǔn)（符合其中之一即可認(rèn)定為融資租賃）：

1、在租賃期屆滿時(shí)，資產(chǎn)的所有權(quán)轉(zhuǎn)移給承租人。即，如果在租賃協(xié)議中已經(jīng)約定，或者根據(jù)其他條件在租賃開始日就可以合理地判斷，租賃期屆滿時(shí)出租人會將資產(chǎn)的所有權(quán)轉(zhuǎn)移給承租人，那么該項(xiàng)租賃應(yīng)當(dāng)認(rèn)定為融資租賃。

2、承租人有購買租賃資產(chǎn)的選擇權(quán)，所訂立的購價(jià)預(yù)計(jì)遠(yuǎn)低于行使選擇權(quán)時(shí)租賃資產(chǎn)的公允價(jià)值，因而在租賃開始日就可合理地確定承租人將會行使這種選擇權(quán)。這里的“遠(yuǎn)低于”指“小于等于25%”。

3、租賃期占租賃資產(chǎn)使用壽命的大部分。這里的“大部分”掌握在租賃期占租賃開始日租賃資產(chǎn)使用壽命的75%以上。

4、就承租人而言，租賃開始日最低租賃付款額的現(xiàn)值幾乎相當(dāng)于租賃開始日租賃資產(chǎn)公允價(jià)值；就出租人而言，租賃開始日最低租賃收款額的現(xiàn)值幾乎相當(dāng)于租賃開始日租賃資產(chǎn)公允價(jià)值。這里的“幾乎相當(dāng)于”掌握在90%（含90%）以上。

5、租賃資產(chǎn)性質(zhì)特殊，如果不作較大修整，只有承租人才能使用。這條標(biāo)準(zhǔn)是指租賃資產(chǎn)是出租人根據(jù)承租人對資產(chǎn)型號、規(guī)格等方面的特殊要求專門購買或建造的，具有專購、專用性質(zhì)。

擴(kuò)展資料

承租人分期向出租人支付租金，在租賃期內(nèi)租賃物件的所有權(quán)屬于出租人所有，承租人擁有租賃物件的使用權(quán)。租期屆滿，租金支付完畢并且承租人根據(jù)融資租賃合同的規(guī)定履行完全部義務(wù)。

對租賃物的歸屬沒有約定的或者約定不明的，可以協(xié)議補(bǔ)充；不能達(dá)成補(bǔ)充協(xié)議的，按照合同有關(guān)條款或者交易習(xí)慣確定，仍然不能確定的，租賃物件所有權(quán)歸出租人所有。

融資租賃是集融資與融物、貿(mào)易與技術(shù)更新于一體的新型金融產(chǎn)業(yè)。由于其融資與融物相結(jié)合的特點(diǎn)，出現(xiàn)問題時(shí)租賃公司可以回收、處理租賃物，因而在辦理融資時(shí)對企業(yè)資信和擔(dān)保的要求不高，所以非常適合中小企業(yè)融資。

融資租賃和傳統(tǒng)租賃一個(gè)本質(zhì)的區(qū)別就是：傳統(tǒng)租賃以承租人租賃使用物件的時(shí)間計(jì)算租金，而融資租賃以承租人占用融資成本的時(shí)間計(jì)算租金。

參考資料來源：百度百科-融資租賃

融資租賃的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)：

(1)在租賃期屆滿時(shí)，資產(chǎn)的所有權(quán)轉(zhuǎn)移給承租人。

(2)承租人有購買租賃資產(chǎn)的選擇權(quán)，所訂立的購買價(jià)預(yù)計(jì)遠(yuǎn)低于行使選擇權(quán)時(shí)租賃資產(chǎn)的公允價(jià)值，因而在租賃開始日就可合理地確定承租人將會行使這種選擇權(quán)。

(3)即使資產(chǎn)的所有權(quán)不轉(zhuǎn)移，但租賃期占租賃資產(chǎn)使用壽命的大部分。

這里的""大部分""通常是在租賃期占租賃開始日租賃資產(chǎn)尚可使用壽命的75%以上(含75%)。

需要注意的是，這條標(biāo)準(zhǔn)強(qiáng)調(diào)的是租賃期占租賃資產(chǎn)尚可使用壽命的比例，而非租賃期占該項(xiàng)資產(chǎn)全部可使用年限的比例。

如果租賃資產(chǎn)是舊資產(chǎn)，在租賃前已使用年限超過資產(chǎn)自全新時(shí)起算可使用年限的75%以上時(shí)，則這條判斷標(biāo)準(zhǔn)不適用，不能使用這條標(biāo)準(zhǔn)確定租賃的分類。

(4)指導(dǎo)性標(biāo)準(zhǔn)，結(jié)合其他條件進(jìn)行判斷，

承租人：最低租賃付款額的現(xiàn)值÷租賃開始日租賃資產(chǎn)公允價(jià)值≥90%，

出租人：最低租賃收款額的現(xiàn)值÷租賃開始日租賃資產(chǎn)公允價(jià)值≥90%，

(5)租賃資產(chǎn)性質(zhì)特殊，如果不作較大改造，只有承租人才能使用。